Définition
Prêt consenti par une ou plusieurs personnes physiques ou morales non agréées à cet effet à une autre personne physique ou morale.
Source : Wiktionnaire & rédaction LancerBusiness
En clair
Le prêt entre pairs est un système de financement où des particuliers ou des entreprises prêtent de l'argent directement à d'autres sans passer par une banque traditionnelle. Par exemple, au lieu d'emprunter 5 000 € à son agence bancaire, un entrepreneur peut collecter cette somme auprès de 50 particuliers via une plateforme internet spécialisée.
Étymologie
Vient de l'anglais Peer-to-Peer (P2P) lending. Le mot « pair » désigne ici des personnes de même statut (des citoyens ou des entreprises) qui interagissent directement, sans intermédiaire institutionnel centralisateur.
Exemples concrets
- Un particulier qui finance les travaux de sa cuisine grâce aux fonds prêtés par d'autres particuliers sur une plateforme agréée.
- Une PME qui lève 50 000 € pour lancer un nouveau produit en empruntant auprès d'une communauté d'investisseurs (crowdlending).
Ne pas confondre avec…
Il se distingue du crédit bancaire classique par l'absence d'établissement de crédit comme prêteur unique. Il diffère aussi du crowdfunding de don, car ici les sommes doivent être remboursées avec des intérêts, et du crowdequity, où l'investisseur reçoit des parts de l'entreprise et non un remboursement de prêt.
Cadre légal et recommandations
En France, cette activité est strictement encadrée par le Code monétaire et financier. Les plateformes doivent posséder le statut d'Intermédiaire en Financement Participatif (IFP) ou de Prestataire de Services de Financement Participatif (PSFP), un agrément européen harmonisé depuis 2021 pour renforcer la protection des prêteurs.
Cas pratiques notables
Les autorités de régulation (ACPR et AMF) veillent particulièrement au respect du devoir d'information des plateformes. La jurisprudence récente tend à confirmer que les plateformes ont une obligation de moyens dans la sélection des projets, mais ne garantissent pas le remboursement final, sauf faute lourde dans l'analyse du risque.
Conseils pratiques
Pour l'emprunteur, c'est un bon moyen de tester l'appétence du public pour son projet tout en diversifiant ses dettes. Pour le prêteur, la règle d'or est la diversification : mieux vaut prêter 20 € à 100 projets différents que 2 000 € à un seul. Pour tout engagement important ou montage financier, la consultation d'un avocat d'affaires ou d'un expert-comptable est indispensable.
Questions fréquentes
Le prêt entre pairs est-il garanti ?
Comment sont taxés les gains ?
Qui peut emprunter ?
À retenir
- Une alternative au circuit bancaire traditionnel pour se financer ou placer son épargne.
- Un risque réel de perte en capital si l'emprunteur ne peut plus rembourser.
- Obligation de passer par une plateforme régulée et enregistrée à l'ORIAS.