Définition
Structure (souvent privée) qui organise et pilote, pour une famille très fortunée, la gestion globale du patrimoine : investissements, fiscalité et transmission, gouvernance familiale, philanthropie, reporting consolidé, etc.
Source : Wiktionnaire & rédaction LancerBusiness
En clair
Un family office est une organisation privée qui gère exclusivement le patrimoine et les affaires d'une ou plusieurs familles très fortunées. C'est un peu comme avoir une équipe de direction dédiée (comptables, juristes, financiers) qui s'occupe de tout : placements, impôts, transmission aux enfants et même parfois de la gestion du quotidien (conciergerie).
Étymologie
Anglicisme composé de family (famille) et office (bureau). Le concept moderne est né aux États-Unis au XIXe siècle, notamment avec les familles Rockefeller et JP Morgan, pour centraliser la gestion de fortunes devenues trop complexes pour un seul individu.
Exemples concrets
- Single Family Office (SFO) : Une famille ayant vendu son entreprise pour 100 millions d'euros crée sa propre structure de 5 salariés pour gérer ses actifs de façon indépendante.
- Multi Family Office (MFO) : Plusieurs familles partagent les coûts d'une même structure de conseil pour bénéficier d'une expertise de haut niveau qu'elles ne pourraient pas s'offrir seules.
Ne pas confondre avec…
À ne pas confondre avec la gestion privée ou la banque privée : alors que la banque propose ses propres produits financiers, le family office est souvent indépendant, traite des sujets non financiers (immobilier, art, gouvernance familiale) et agit comme un chef d'orchestre pour le compte de la famille.
Cadre légal et recommandations
En France, les family offices n'ont pas de statut juridique unique. Ils peuvent être constitués sous forme de société (SAS, SARL). S'ils fournissent du conseil en investissement, ils doivent souvent être agréés comme Conseiller en Investissements Financiers (CIF) et sont supervisés par l'Autorité des Marchés Financiers (AMF).
Cas pratiques notables
La mise en place d'une charte familiale est une bonne pratique sectorielle souvent recommandée pour prévenir les litiges lors des successions, en définissant à l'avance les règles de décision et de retrait des actifs.
Conseils pratiques
Si vous envisagez de faire appel à un family office, privilégiez les structures dont la rémunération est transparente (honoraires plutôt que commissions sur produits) pour éviter les conflits d'intérêts. Il est indispensable de se faire accompagner par un avocat d'affaires ou un expert-comptable spécialisé pour structurer la gouvernance et le cadre juridique de l'entité.
Questions fréquentes
À partir de quel montant peut-on créer un family office ?
Quelles sont les missions principales ?
À retenir
- Gestion globale et transversale du patrimoine (pas seulement financier).
- Accompagnement sur plusieurs générations.
- Indépendance vis-à-vis des établissements bancaires classiques.