Définition
Sans se préoccuper du lendemain.
Source : Wiktionnaire & rédaction LancerBusiness
En clair
En finance, l'expression « au jour le jour » désigne des opérations de prêt ou d'emprunt d'argent pour une durée très courte, généralement 24 heures. Par exemple, une banque qui a un surplus de trésorerie en fin de journée peut prêter cet argent à une autre banque qui en manque, pour un remboursement dès le lendemain matin.
Étymologie
Locution adverbiale française soulignant la répétition quotidienne et l'absence de vision à long terme. Dans le milieu bancaire, elle correspond au concept anglais d'Overnight.
Exemples concrets
- Le marché interbancaire où les banques s'échangent des liquidités pour équilibrer leurs comptes chaque soir.
- Le placement de l'excédent de trésorerie d'une grande entreprise sur un compte rémunéré dont le taux est recalculé quotidiennement.
Ne pas confondre avec…
À ne pas confondre avec le crédit à terme (où la durée est fixée à l'avance pour plusieurs mois ou années) ou le découvert bancaire, qui est une autorisation d'être débiteur sans forcément d'échéance de remboursement à 24h.
Cadre légal et recommandations
Ces opérations sont encadrées par les règles des marchés financiers et supervisées par la Banque Centrale Européenne (BCE) pour la zone euro. Elles s'appuient souvent sur des indices de référence comme l'€STR (Euro Short-Term Rate).
Cas pratiques notables
La transition majeure récente concerne le remplacement de l'ancien indice EONIA par l'€STR le 1er janvier 2022, afin de garantir des taux plus transparents et basés sur des transactions réelles.
Conseils pratiques
Pour une entreprise, la gestion au jour le jour permet d'optimiser la trésorerie sans bloquer l'argent sur de longues périodes. Toutefois, pour des besoins de financement structurels, il est préférable de négocier des crédits à moyen ou long terme. Il est recommandé de faire appel à un trésorier d'entreprise ou à un expert-comptable pour arbitrer entre placements disponibles et besoins de financement.
Questions fréquentes
Quel est l'intérêt pour une PME ?
Qu'est-ce que le taux au jour le jour ?
Est-ce risqué ?
À retenir
- Opération financière d'une durée de 24 heures (remboursement le lendemain).
- Utilisé principalement pour la gestion de trésorerie à très court terme.
- Le taux varie quotidiennement en fonction de l'offre et de la demande sur le marché.